资本留存缓冲：MDA 因子四分位表

实现 solution(cet1_ratio: float, minimum_cet1: float, conservation_buffer: float) -> float。资本管理台每日运行一道分配政策门控：给定当前 CET1 比率与监管"最低 + 缓冲"要求，返回最大可分配金额（MDA）因子——在 Basel III 资本留存缓冲（CCB）制度下，银行可以以分红、奖金、回购等形式分配出去的盈利占比上限。

输出由如下可观测公式定义：

1. 缓冲占用：buffer_occ = (cet1_ratio - minimum_cet1) / conservation_buffer。表示银行已经在最低要求之上累积了缓冲层宽度的多少比例，无量纲。
2. 四分位表（内部断点左开右闭）：

• buffer_occ <= 0.0 → 0.0（资本不超过最低要求；全限制）
• 0.0 < buffer_occ <= 0.25 → 0.0（第一四分位；全限制）
• 0.25 < buffer_occ <= 0.50 → 0.20（第二四分位）
• 0.50 < buffer_occ <= 0.75 → 0.40（第三四分位）
• 0.75 < buffer_occ < 1.00 → 0.60（第四四分位）
• buffer_occ >= 1.0 → 1.0（缓冲层已建满；无限制）

例

solution(0.060, 0.045, 0.025) 返回 0.40。该行 CET1 比率为 6.0%，最低要求 4.5%、留存缓冲 2.5%。缓冲占用 (0.060 - 0.045) / 0.025 = 0.60——落在第三四分位 (0.50, 0.75]，因此 MDA 因子为 0.40。即：该行最多可分配 40% 的合资格盈利，其余 60% 必须留存以重建缓冲。

一个顶部边界算例：solution(0.070, 0.045, 0.025) 返回 1.0。CET1 比率正好等于 minimum + buffer = 0.045 + 0.025 = 0.070，缓冲占用恰为 1.0，无限制。

一个低于最低要求的算例：solution(0.030, 0.045, 0.025) 返回 0.0。该行 CET1 已跌破最低要求，缓冲占用 (0.030 - 0.045) / 0.025 = -0.6，落在 <= 0 分支——全限制。

边界：cet1_ratio = minimum_cet1 时缓冲占用为 0.0，MDA 为 0.0（缓冲层尚未建立——全限制）。cet1_ratio = minimum_cet1 + 0.5 * conservation_buffer 时缓冲占用恰为 0.5，落在第二四分位的右闭区间 (0.25, 0.50]，MDA 为 0.20。cet1_ratio = minimum_cet1 + 1.5 * conservation_buffer 时缓冲占用为 1.5，MDA 为 1.0（无限制上限——超过 1.0 的额外缓冲不会让 MDA 超过 1.0）。本函数对约束区间内的任何输入都不抛异常。

实现细节由 stubs/stub.py 提供。

实践背景

Basel III 监管要求每家银行 CET1 资本不低于监管最低要求（标准规则下为 RWA 的 4.5%），并在最低要求之上额外计提资本留存缓冲（标准规则下为 RWA 的 2.5%）。当 CET1 比率落在缓冲区间内——介于"最低要求"与"最低要求 + 缓冲"之间——监管会限制银行通过分红、可自由裁量的奖金、回购等形式向外派发盈利的比例，剩余部分必须留存以重建缓冲。具体限制以一张分段常数的最大可分配金额因子表呈现：把缓冲层等分成四个四分位，自下而上的派发上限分别为 0.0、0.20、0.40、0.60；当缓冲层已经建满（buffer_occ >= 1.0）银行不再受限（MDA = 1.0）；当 CET1 比率跌破最低要求时银行处于资本赤字、完全受限（MDA = 0.0）。本函数 solution(...) 输出的就是日度 MDA 因子，资本管理台会把它接到分红政策门控上——可分配盈利 = MDA 因子 × 合资格盈利——监管也会拿这个值与该行报送的 CET1 比率做核对。本函数刻意把几条概念约定显式化：缓冲占用必须以缓冲层宽度归一化（不是以最低要求或 CET1 比率归一化）；四分位断点是 0.25、0.50、0.75、1.0（不是 0.20、0.40、0.60、0.80）；MDA 取值是 0.0、0.20、0.40、0.60、1.0，且从 0.60 到 1.0 在缓冲顶部有一个非均匀跳变；内部断点右闭，顶部断点也右闭——这些正是工业资本计量管线和监管自查里最容易踩的方向性错误。整个计算是常数时间：一次减法、一次除法、一串比较。