Svensson（1994）对 Nelson-Siegel 收益率曲线的扩展加入了第二个曲率项，使模型能够容纳真实的*第二个驼峰*——例如联邦基金加息周期中前端在政策利率峰值附近先驼一次、长端再独立驼一次的形态。函数形式为